LA DEUDA externa de Colombia, tanto la privada como la pública llegó al 47,9% del Producto Interno Bruto (PIB). De acuerdo con las cifras del Banco de la República, al término de septiembre de 2024, el saldo de las obligaciones alcanzó US $197.361 millones, aumentando US $1.142 millones (0,6%) respecto a diciembre de 2023.

Señala el informe que el 84% de este monto corresponde a pasivos con vencimiento original mayor a un año y el 16% a créditos con vencimiento igual o menor a un año. Por tipo de instrumento, el saldo de la deuda externa corresponde principalmente a préstamos y bonos.

El aumento del saldo de septiembre de 2024 (US $1.142 millones) frente a diciembre del año anterior, se explica por el incremento de la deuda de largo plazo (US $1,129 millones, 0,7%) y de corto plazo (US $13 millones).

Por sectores, el saldo de la deuda externa pública representa el 57% del total y la del sector privado el 43%. Del monto total de la deuda externa, el 16% corresponde a préstamos entre empresas con relación de inversión directa.

Sector público

Indica el informe del Emisor que, a septiembre de 2024, el saldo de la deuda externa del sector público se estima en US $112.048 millones (27,2% del PIB), inferior en US $922 millones (0.8%) respecto a diciembre de 2023. Esta dinámica se explica por la reducción de las obligaciones tanto de corto plazo (US $472 millones) como de largo plazo (US $450 millones).

Señala el reporte que, por tipo de acreedor, el menor saldo de la deuda externa del sector público (US $922 millones) obedeció a la reducción de la deuda con organismos internacionales (US $1.292 millones) y con la banca comercial (US $495 millones), compensado por el aumento de las obligaciones con los tenedores de bonos (US $226 millones), con la banca bilateral (US $288 millones) y con otros acreedores (US $351 millones).

Según el Banco, del saldo de la deuda del sector público, el 69% corresponde a obligaciones del Gobierno nacional, el 22% a entidades descentralizadas y el restante 9% son obligaciones de otros deudores. Por prestamistas, el 52% del saldo corresponde a bonos emitidos en los mercados internacionales, el 35% a préstamos con la banca multilateral y el 13% a créditos con entidades bilaterales e instituciones financieras.

Del saldo total de la deuda externa del sector público, el 94% está en cabeza de entidades no bancarias y el restante son obligaciones del sector bancario.

Durante los primeros tres trimestres de 2024, el servicio de la deuda de largo plazo del sector público ascendió a US $11.944 millones, mayor en US $3.567 millones respecto al mismo periodo de 2023. Del monto del servicio, US $7.221 millones (60%) correspondió a amortizaciones y US $4.722 millones (40%) a intereses.

En lo corrido de 2024 hasta septiembre, la tasa de interés promedio de la nueva deuda externa contratada por entidades del sector público se estima en 7,8%, menor en 0,1 puntos porcentuales a la tasa pactada en el mismo periodo de 2023.

Sector privado

Al cierre de septiembre de 2024, el saldo de la deuda externa del sector privado fue de US $85.313 millones (20,7% del PIB). De este monto, el 85,0% correspondió a obligaciones del sector no bancario y el restante 15,0% a deudas adquiridas por instituciones del sector bancario.

Con relación al saldo de la deuda del sector no bancario, los préstamos con entidades del exterior representaron el 81,4%, los créditos de leasing financiero el 7,5%, las obligaciones por concepto de crédito de proveedor el 7,1% y el 3,5% restante corresponde a bonos y pasivos de seguros. En cuanto al sector bancario, a septiembre de 2024, las obligaciones por concepto de préstamos representaron el 53,2% de la deuda externa, el 41,6% correspondió a bonos adquiridos por inversionistas extranjeros y el restante 5,2% a depósitos de no residentes.

El sector privado no bancario incrementó sus obligaciones externas en US $3.473 millones (5,0%) frente a lo registrado en diciembre de 2023. Este aumento se explica, principalmente, los ingresos netos por concepto de préstamos (tanto de largo como de corto plazo). Por su parte, el saldo del sector privado bancario se redujo en US $1.409 millones (-9,9%) frente al observado a diciembre de 2023. Este resultado se explica principalmente por el pago de préstamos tanto de corto como de largo plazo.